Crédit immobilier : la baisse des taux continue en septembre 2016 !

Les taux immobiliers n’en finissent pas de chuter. Entre décembre 2011 et juillet 2016, la moyenne toutes durées confondues est passée de 3,22 à 1,55% (hors assurances et frais de garanties) selon l’Observatoire du financement CSA/Crédit Logement. En août dernier, le mouvement s’est poursuivi (baisse de 0,05 à 0,10% selon les durées d’après les courtiers) alors que la période est traditionnellement calme pour le marché en général et le crédit en particulier.

Nouvelles baisses. La rentrée 2016 est logée à même enseigne. Dès le 29 août, « trois banques annoncent des baisses » signale Maël Bernier, directrice de la communication du courtier Meilleurtaux.com. Des mouvements qui varient, toujours selon Maël Bernier, « de - 0,10 à - 0,40% selon les durées et les profils ». D'autres banques vont suivre. Résultat : « en septembre 2016, la moyenne sur vingt ans va passer en dessous des 1,50% alors qu’elle montait à 1,70% fin août » prévoit Sandrine Allonier, directrice des relations banques chez le courtier Vousfinancercom.

 Crédit immobilier : les chiffres de la baisse des taux

Source : Empruntis.com. Taux moyen en août hors assurances et coût des garanties.

Guerre des banques. Ces nouveaux reculs sont liés à une concurrence de plus en plus acharnée. Les banques ont en effet annoncé des objectifs commerciaux particulièrement ambitieux pour 2016. « Elles veulent prêter et pour séduire de nouveaux clients, il n’y a pas plus efficace que des taux immobiliers attractifs » relève Sandrine Allonier. « C’est si vrai que la notion de barème n’a aujourd’hui plus guère de sens, les banques accordant facilement des décotes à ceux qui présentent un dossier standard. »

Source de marge. Pourquoi cette furieuse envie de prêter ? En moyenne, les crédits immobiliers se concluent sur des durées de 17,4 ans selon l’Observatoire CSA/Crédit Logement. C’est donc une relation de long terme qui unit le prêteur et l’emprunteur. La banque peut ainsi « équiper » son nouveau client, au fil du temps, de différents produits (assurances, placements financiers, services divers, etc.). Du coup, elle engrange du profit et dégage de la marge tout en renforçant la structure de son bilan. L'emprunteur, lui, fait une bonne affaire avec son prêt à taux réduit.

Argent pas cher. La braderie va-t-elle continuer ? « Les banques en ont encore un peu sous le pied », répond Ludovic Huzieux, directeur associé d’Artemis Courtage. Les indices financiers (notamment les Obligations assimilables du Trésor à 10 ans) sont au plus bas et la Banque centrale européenne (BCE) gave les prêteurs de liquidités à coût quasi-nul pour doper l’économie. « Avec ces bonnes conditions, les banques vont continuer à s'arracher de nouveaux clients à grand renfort de rabais sur leurs taux jusqu'à la fin octobre », estime Maël Bernier. 

Stabilisation… Selon les courtiers, les banques ont encore deux mois pour boucler leurs objectifs commerciaux pour 2016. Elles pourraient ensuite jouer la carte de la stabilité, voire de la légère remontée technique pour freiner la demande à l'approche des fêtes. Et puis, les barèmes ne peuvent pas baisser ad vitam aeternam. Les banques doivent conserver de la marge, observer des règles de prudence très strictes et anticiper sur leurs conditions de refinancement. Novembre marquera-t-il la fin de la chute des taux ? Pas sûr…

Taux immobiliers : minimum et maximum

Source : Empruntis.com au 30 août 2016 hors assurances et coût des garanties.

Ou poursuite de la baisse ? OAT au plus bas, remède de cheval de la BCE, inflation inexistante, croissance molle, tout milite pour le maintien d’un prix de l’argent proche de ses plus bas niveaux historiques. Et puis les banques, une fois leurs objectifs commerciaux de 2016 atteints, prépareront 2017 dès la fin de cette année. Avec là encore des objectifs ambitieux, des barèmes attractifs, des décotes pour séduire de nouveaux clients… Et de nouveaux records à la baisse pour les taux immobiliers ?